睿遠(yuǎn)均衡價(jià)值三年持有混合基金2月18日起發(fā)行 基金經(jīng)理認(rèn)購3000萬并鎖定4年

　　經(jīng)過近一年的等待，睿遠(yuǎn)基金旗下第二只基金終于破繭。1月22日，睿遠(yuǎn)基金管理有限公司發(fā)布公告稱，旗下睿遠(yuǎn)均衡價(jià)值三年持有期混合型證券投資基金將于2月18日起通過各代理銷售機(jī)構(gòu)和睿遠(yuǎn)基金APP、官網(wǎng)等直銷平臺(tái)發(fā)售，為體現(xiàn)利益共擔(dān)原則，擬任基金經(jīng)理趙楓將認(rèn)購3000萬元并鎖定4年。

　　該基金是睿遠(yuǎn)基金繼2019年3月發(fā)行旗下第一只基金睿遠(yuǎn)成長價(jià)值混合基金后的第二只基金。根據(jù)公告，睿遠(yuǎn)均衡價(jià)值三年持有混合基金分為A類和C類兩類份額，首次募集期內(nèi)，除擬任基金經(jīng)理認(rèn)購資金外，A類份額和C類份額合計(jì)募集規(guī)模上限為60億元，為了實(shí)現(xiàn)募集規(guī)模的有效控制將采用末日比例確認(rèn)方式。

　　睿遠(yuǎn)旗下第二基金精選優(yōu)質(zhì)企業(yè)著眼中長期機(jī)遇

　　睿遠(yuǎn)均衡價(jià)值三年持有混合基金是睿遠(yuǎn)基金推出的第二只基金，距離2019年3月推出第一只基金睿遠(yuǎn)成長價(jià)值混合基金已近一年。

　　資料顯示，睿遠(yuǎn)基金是一家長期價(jià)值投資機(jī)構(gòu)，致力于成為持有人長期利益最大化的價(jià)值投資實(shí)踐者，擁有與之相匹配的機(jī)制和團(tuán)隊(duì)文化，經(jīng)驗(yàn)豐富的投資團(tuán)隊(duì)、行業(yè)專家型研究團(tuán)隊(duì)，秉承價(jià)值投資和長期投資理念，聚焦于權(quán)益和固定收益投資領(lǐng)域，致力于為持有人創(chuàng)造長期價(jià)值。

　　根據(jù)發(fā)售公告，睿遠(yuǎn)均衡價(jià)值三年持有混合基金為混合型證券投資基金，股票資產(chǎn)占基金資產(chǎn)的比例為60%-95%。該基金采用自下而上的投資研究方法，通過對上市企業(yè)的深度研究，精選具備投資價(jià)值的標(biāo)的構(gòu)建股票組合，宏觀經(jīng)濟(jì)和行業(yè)研究內(nèi)化在公司研究中，作為公司研究的重要部分，結(jié)合公司的經(jīng)營管理研究作出價(jià)值判斷。

　　此外，該基金通過港股通機(jī)制投資于香港股票市場，投資于港股通標(biāo)的股票比例占股票投資比例的0-50%，重點(diǎn)投資于基本面良好、相對A股市場估值合理，具有持續(xù)領(lǐng)先優(yōu)勢或核心競爭力及注重現(xiàn)金分紅的上市公司進(jìn)行長期投資。

　　“投資老將”趙楓掛帥參與認(rèn)購并承諾鎖定四年

　　發(fā)售公告顯示，為體現(xiàn)利益共擔(dān)原則，睿遠(yuǎn)均衡價(jià)值三年持有混合基金擬任基金經(jīng)理趙楓將認(rèn)購該基金3000萬元并承諾鎖定期為四年。

　　公開資料顯示，趙楓為中國人民大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)學(xué)士、哥倫比亞大學(xué)碩士，1999年就進(jìn)入公募基金行業(yè)，2001年起擔(dān)任基金經(jīng)理，是國內(nèi)較早的一批基金經(jīng)理，2014年參與創(chuàng)辦私募機(jī)構(gòu)，2019年11月加盟睿遠(yuǎn)基金。

　　趙楓擁有較長從業(yè)時(shí)間，經(jīng)歷了A股市場多輪牛熊轉(zhuǎn)換，見證了市場和行業(yè)的起步發(fā)展，成為堅(jiān)定的價(jià)值投資者和專注的企業(yè)研究者。他認(rèn)為，秉承價(jià)值投資理念和方法，通過深度研究企業(yè)，有利于尋找長期大概率的投資機(jī)會(huì)。

　　在趙楓看來，投資可以化繁為簡。他將企業(yè)自由現(xiàn)金流量視為命脈，深度研究企業(yè)競爭優(yōu)勢的來源、持續(xù)持有創(chuàng)造價(jià)值的能力；他認(rèn)為研究永無止境，專業(yè)化的深度研究創(chuàng)造長期價(jià)值，推崇價(jià)值投資理念下的投研一體化。

　　投資時(shí)，趙楓強(qiáng)調(diào)簡化決策依據(jù)，將企業(yè)價(jià)值作為投資決策的核心因素；他認(rèn)為長期投資和集中投資是價(jià)值投資的必然選擇，但在組合構(gòu)建時(shí)，強(qiáng)調(diào)適度分散投資，平抑組合波動(dòng)，重視投資體驗(yàn)。

　　每筆份額鎖定3年管理人提示投資者注意資金安排

　　公告顯示，睿遠(yuǎn)均衡價(jià)值三年持有混合基金為混合型證券投資基金，運(yùn)作方式為契約型、開放式，單筆首次認(rèn)購和追加認(rèn)購的最低金額均為10元，方便投資者參與。該基金對于每份基金份額設(shè)定3年鎖定持有期，3年鎖定持有期到期后進(jìn)入開放持有期，每份基金份額自開放持有期首日起才能辦理贖回業(yè)務(wù)。

　　除首次募集外，該基金在合同生效日不超過3個(gè)月內(nèi)辦理申購業(yè)務(wù)，具體時(shí)間管理人將進(jìn)行公告，這也意味著，在封閉建倉期結(jié)束后進(jìn)入開放申購狀態(tài)，每筆申購或定投份額的鎖定期也為三年，需持有3年期滿才能贖回。

　　分析人士表示，設(shè)置三年持有期有利于管理人著眼中長期投資機(jī)會(huì)，也有利于持有人減少短期申贖，可以在一定程度上讓基金收益更好地化為投資收益。

　　管理人在公告中對于三年持有做了充分提示。由于每筆份額持有期為3年，期間不能贖回，該類基金適合偏中長期資金，需提前做好資金安排，合理資產(chǎn)配置，適合認(rèn)同價(jià)值投資理念并能夠長期投資的投資者。