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破了!破了!
2019年年尾A股市場又站上3000點關口。
這是2007年2月A股市場首次站上3000點以來的第N次了,基金君初步估算在至少有五十次。
市場再度亢奮起來!
同樣是3000點
從中長期業(yè)績來看
“偏股基金完勝上證指數”
這些年,圍繞3000點上下波動,數次沖擊3000點。
基金君篩選上攻到3000點的時候來看看走勢,其中2007年2月16日、2009年7月1日、2014年12月2日、2016年3月21日上攻到3000點的重要時間點,而從這幾次時間點到目前3000點,雖然看似上證指數為“0”,但偏股型基金均獲得可觀收益。
基金君主要選擇了普通股票基金、偏股混合基金、指數基金(普通+增強)、主動權益類(包括普通股票型、偏股混合型、平衡混合型、偏債混合型、靈活配置型)這四類來看,指數沒變,每一類型的權益基金平均收益都賺錢了。表現最好的是最低倉位是80%的普通股票型基金,相比其他類型基金有一定超額收益,顯示出公募基金在選股上具有明顯優(yōu)勢。
3000點業(yè)績對比1:
2016年3月21日至今
23只基金業(yè)績翻倍
在2015年6月12日創(chuàng)出5178點的最高點,牛市迅速終結,市場激烈震蕩。2016年在年初遭遇熔斷之后,市場情緒一度恐慌,不過隨后逐漸走向平穩(wěn),出現小幅震蕩上行的走勢,尤其是2016年3月21日市場再度登上3000點,后續(xù)也呈現緩慢向上格局,在2018年一月份攀升3587點左右,成為小高潮。
WIND統(tǒng)計顯示,從2016年3月21日到2019年12月16日這3年多時間里,剔除分級基金,1543只主動偏股基金平均收益率為29.43%。翻倍基金數量同樣可觀,剔除基金C類,有23只主動權益基金業(yè)績翻倍。
從數據顯示,這三年時間里業(yè)績表現最好的是信達澳銀新能源產業(yè),這段時間的收益率高達171.69%,馮明遠力壓不少知名老牌基金經理,可謂是一匹不可不扣的大“黑馬”。
同樣業(yè)績較好的還有易方達消費行業(yè)、易方達中小盤(110011)、中歐時代先鋒、銀華富裕主題、景順長城新興成長(260108)、景順長城鼎益、東方紅睿元等,收益也超過130%。
2014年12月16日至今
106只基金業(yè)績翻倍
在2009年短暫反彈的小牛市之后,市場開始了略顯漫長的震蕩市,2013年6月25日探出1865點的最低點。一直積蓄能量的市場在2014年逐漸走強,下半年從2000點起步,展開一波大幅上漲行情,上證綜指于2014年12月16日再度突破3000點,到2015年6月12日創(chuàng)出5178點的最高點,但隨后,去杠桿引發(fā)調整,牛市迅速終結。
WIND統(tǒng)計顯示,從2014年12月16日到2019年12月16日這5年多時間里,780只主動偏股基金平均收益率為56.6%。翻倍基金數量同樣可觀,剔除基金C類、分級B類,有106只主動權益基金業(yè)績翻倍、5只基金業(yè)績超過200%。
這5多年來,業(yè)績表現最好的也是交銀優(yōu)勢行業(yè),這段時間的收益率高達210.08%,表現突出。同樣業(yè)績超過200%的還有易方達中小盤、萬家行業(yè)優(yōu)選、交銀定期支付雙息平衡、匯添富消費行業(yè),收益率也高達201.75%、201.59%、200.57%、200.13%,同樣表現出色,而這些基金今年也表現出色。此外,東方紅睿豐、交銀新成長、銀華富裕(180012)主題等收益也超過190%。
2009年7月1日至今
130只基金業(yè)績翻倍
2007年大牛市之后就遭遇2008年的股災,一直持續(xù)震蕩,在2009年7月1日再度站上3000點,也形成了一波小牛市。
WIND統(tǒng)計顯示,從2009年7月1日到2019年12月16日這10年多時間里,309只主動偏股基金平均收益率為100.29%。更有130只主動權益基金業(yè)績翻倍、30只基金業(yè)績超過200%、4只基金業(yè)績超過300%。
這10多年來,表現最好的是交銀優(yōu)勢行業(yè),這段時間的收益率高達385.11%,表現突出,該基金在基金經理何帥管理下,明顯跑贏滬深300,尤其是最近三年、五年業(yè)績突出。
同樣業(yè)績超過300%的還有匯添富價值精選(519069)、易方達中小盤、銀河行業(yè)優(yōu)選(519670),收益率也高達361.19%、340.12%、313.63%,同樣表現出色,而這些基金今年也表現出色。
2007年2月16日至今
基金平均業(yè)績超150%
市場應該對2006年和2007年的牛市記憶深刻,那一波讓無數投資者積極涌入公募基金。而2007年2月16日是一個難忘時刻,A股市場發(fā)展到這一天,上證指數突破3000點。并且,隨后上證指數接連上漲,一路震蕩走強,最高攀升至6124的歷史高點。
而從2007年2月16日到現在,一批主動權益基金表現出色,平均收益就達到151.53%。更有116只主動權益基金業(yè)績翻倍、42只基金業(yè)績超過200%、14只基金業(yè)績超過300%。
更令市場矚目的是業(yè)績最好的華夏大盤,這段時間的收益率高達637.25%,表現突出,基金一哥王亞偉也是當時打響名頭。緊隨其后的是博時主題、富國天惠(161005)精選成長、富國天合穩(wěn)健優(yōu)選(100026)收益,收益率也高達435.44%、407.49%、403.08%,同樣表現出色,背后也有鄧曉峰、朱少醒、周蔚文等優(yōu)秀基金經理功勞。
優(yōu)選基金經理、長期持有
綜合看3000點起伏基金業(yè)績,投資也有不少啟示:
1、 從目前來看,權益類基金中,指數基金更多適合做波段操作工具,有些指數不適合長期投資。在股市的牛熊輪回中,主動偏股基金整體上更能取得一定的超額收益。對于股市不太熟悉的投資者,可以重點優(yōu)選明星基金經理管理產品布局。
2、 其實無論是2007年以來、2009年以來,還是最近三年或者最近五年,基金業(yè)績分化都非常大,有些基金業(yè)績表現出色,有些運作多年還是虧損狀態(tài)。更重要的是,中國基金業(yè)基金經理變動異常頻繁,好的基金經理的離職往往對相應基金帶來業(yè)績的波動,投資者選擇時,最好選擇證明自己價值的基金經理,不能單純從基金歷史表現和星級來選擇基金,這具有很大的局限性。
3、 因為今年市場走牛,公募權益基金整體業(yè)績較好,因此看起來權益基金是更好選擇。不過,若在震蕩市場,有些債券品種的優(yōu)勢也非常明顯,因此投資者要想實現長期、穩(wěn)健回報,最好從自己需求出發(fā)做好資產配置,在賬面盈利豐厚或者市場瘋狂時刻時果斷止盈。
4、 假如一只基金無論基金經理是否發(fā)生變更(沒有發(fā)生變更當然最好),都能持續(xù)地創(chuàng)造穩(wěn)定回報,這樣業(yè)績持續(xù)穩(wěn)定的白馬基金應該進入投資者的重點基金池。
5、 長期看,公募基金的優(yōu)勢非常明顯,也逐漸被市場所認識。2017年9月下旬開始,爆款基金逐漸出爐,比如興全、睿遠等基金公司都出現主動權益類基金的銷售遭遇市場搶購熱潮,還有一些長期業(yè)績優(yōu)秀的,如南方、華夏、富國、匯添富、廣發(fā)、景順長城等多家基金公司旗下偏股基金,都在逆市募集較大規(guī)模。
6、 持有時間越長,主動權益基金的收益率最高。對于很多投資者來說,選擇優(yōu)秀基金經理最好能長期堅持,獲得“時間的玫瑰”。
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